【华泰电话会议纪要】把握稀有金属投资机会—策略/有色联席电话会议

文华泰策略 戴康/李弘扬华泰有色 李斌导读华泰策略“电商稀”行业组合中的稀有金属今日领涨，重申三大逻辑：1）历史上稀有金属相对收益受流动性收紧负面影响较小；2）符合高现金行业配置思路；3）行业资本开支持续扩张，反映行业集中度上升且需求向好。主题投资角度，钴/锂等电池材料受益于新能源汽车销量回升。行业配置继续看好稀有金属。主题投资继续关注锂电池材料（天齐锂业/华友钴业/当升科技）。正文策略戴康/李弘扬：捕捉稀有金属的稀有机会行业配置层面，继续看好稀有金属5月中旬以来，华泰策略建议关注“电商稀”（电子/商贸零售/稀有金属）行业组合。在流动性主导的市场环境下，我们对稀有金属板块有着怎样的、与市场传统看法不同 ………………………………