【广发策略】本周重点变化：景气度、拥挤度、流动性、估值

文章预览

本文作者：刘晨明/郑恺 报告摘要 中观景气度： 本周景气度改善的方向主要在机械设备、能源化工和TMT领域，涨价线索明显的有：上游资源品的钢铁、石油石化、有色、化工，下游消费的纺服、轻工、食饮。 具体来看，根据wind数据，上游资源品中，钢铁、贵金属价格反弹，稀土金属和主要基础化工品价格涨跌互现，石油价格保持上涨。中游制造领域，锂电材料和产品价格环比下行， 5月装载机销量同比增速转正。信息技术中，5月平板电脑面板出货量同比增速转正，台股IC企业营收同比保持上行。下游消费领域，5月汽车行业产销量同比增速上行，食品、家电、纺服、医药生物等企业营收逐步回暖；地产需求仍弱，但6月房价指数继续回升，本周30大中城市商品房周成交面积同比增速转正。 推荐关注景气度边际改善的化工、机械、TMT等领域，以及随宏 ………………………………