反击了!

主要观点总结

文章主要围绕近期上市公司中报业绩、出海业务、拼多多、市场反弹等多个话题展开分析。文章指出，出海业务成为上市公司增长驱动力，拼多多因国内流量增速见顶而发力出海，具有全球竞争力的TikTok和Temu受到关注。同时，市场反弹，板块科技进攻性强，存量房贷利率调整对消费市场的影响受到关注。此外，文章还涉及长江电力、阿里巴巴、电动自行车以旧换新、隆基绿能等相关内容。

关键观点总结

关键观点1: 上市公司出海业务成为增长驱动力。

涉及出海业务的公司基本面状态明显好于其他公司，新兴市场中国商品渗透率低且产品力强，具有向上弹性空间。

关键观点2: 拼多多发力出海受到关注。

拼多多在国内流量增速见顶的情况下，发力海外市场，Temu背后价值和未来潜在影响力受到大佬和产业人士的认可。

关键观点3: 市场反弹与板块分化。

市场今天大反弹，科技板块进攻性强，存量房贷利率调整对消费市场有一定支撑。同时，长江电力上半年业绩超预期，阿里巴巴完成三年整改定调明确。

关键观点4: 其他市场动态。

商务部等5部门联合出台电动自行车以旧换新实施方案，隆基绿能上半年净亏损引起市场关注。

文章预览

最近这几天上市公司都在密集披露中报业绩，还没有出完所以卖方也还没统计出来。但是刷业绩的时候有一个很明显的感受， 出海业务已经逐步成为上市公司增长的驱动力了 ，涉及出海业务公司的基本面状态明显比其他好很多。 刷报告的时候看到中金今天出了一份关于出海的报告，里面有一张图证实了我们观察到的这个趋势。2022年开始出海公司的人均创利中位数已经超过非出海公司，已经持续好一段时间了。 上半年全市场都在关注出海方向的时候就是情绪高位，基本面逻辑其实早就已经有了，只是大家之前没有关注。我们当时跟大家聊的是电子方向的出海逻辑，位置相对低并且有确定性，中报数据看也还是可以的，但涨到高位以后也不建议再无脑追了。 往后看出海肯定还是大趋势， 增量方向要往新兴市场去考虑了 。在新兴市场里，中国商品 ………………………………