普华永道、中信证券双遭起诉！

主要观点总结

文章介绍了上市公司欺诈发行、财务造假等违法违规行为日益严重，导致中介机构被投资者起诉的案例增加。以慧辰股份为例，其IPO保荐机构中信证券和审计服务提供者普华永道因未能勤勉尽责而面临投资者起诉。文章还提到了新《证券法》对于中介机构责任的规定以及投资者在起诉上市公司时同时起诉中介机构的趋势。此外，对于中介机构的责任判断，应根据其主观故意性和过失程度灵活调整，同时强调公正保护投资者利益的重要性。

关键观点总结

关键观点1: 上市公司违法违规行为导致中介机构被起诉

上市公司欺诈发行、财务造假等违法违规行为导致中介机构面临赔偿风险。中介机构如未能勤勉尽责，将承担一定连带赔偿责任。

关键观点2: 慧辰股份案例

慧辰股份因财务造假被证监会调查，其IPO保荐机构中信证券和审计服务提供者普华永道因此被投资者起诉。此案例显示了中介机构在上市公司违法违规行为中的责任。

关键观点3: 投资者的利益保护

在上市公司赔付能力不足的情况下，投资者倾向于起诉中介机构以寻求赔偿。但同时需要科学判断中介机构责任，公平保护投资者利益，防止给中介机构带去过大负担。

关键观点4: 中介机构的责任判断

对于中介机构的赔偿责任，应依据其主观故意性和过失程度灵活调整。对于故意帮助或包庇上市公司造假的，严惩不贷；对于存在重大过失的，给予一定比例的连带赔偿责任；对于一般过失的，可以综合具体情况轻罚乃至不予处罚。

文章预览

作 者丨崔文静 编 辑丨巫燕玲 图 源丨图虫 上市公司出现欺诈发行、财务造假等严重违法违规行为，中介机构被投资者起诉的案例日渐增加。 近日，连遭上市公司“分手”的普华永道、年内收下多份罚单的“券业一哥”中信证券，均因为担任财务造假公司慧辰股份中介机构而被投资者起诉。慧辰股份已于6月11日取消*ST。 值得注意的是，在康美药业案、紫晶存储案、泽达易盛案等多起上市公司重大违法违规案件中，中介机构都进行一定赔偿或先行赔付。受此影响，上市公司重大违法违规导致投资者利益受损时，投资者逐渐在起诉上市公司的同时一并对中介机构发起诉讼。 对此，21世纪经济报道记者采访了法学专家，投行保代、会计所审计师等多位专业人士。在多数受访人士看来，由中介机构进行一定赔偿的确有助于投资者利益的维护，同时应当根 ………………………………