概率下的致命错误——择时行为是射向未来自己的子弹

文章预览

周五了，忙也唠两句。 行情终于正常了点，因为超额又回来了一点点 。 加上非线性对冲（合成备兑），总算亏得少。 本来新一期方法论主要讲的是现金流策略（比满仓策略防守一些）和上下马的合成演变。 哲学上说，不择时也是一种择时。 所以配置说的不择时，是指远离大开大合式的择时。 择策略本身也是一种择时。 结果9月底大A来了一顿近乎90%直线猛涨，把我都给干懵了，这咋推出新的配置思路啊。 （其实是借口，是我自己太忙了，延后一下 ） 这周财经论坛真热闹。 故事特别多。 我也讲两个身边的。 2015年牛市，同街道的一个街坊邻里，从1000万，最高干到了近1个亿。 因为躲过了6月的大跌， 一时风光无量，我至今记得红光满面，邀我 吃饭的场景。 直到本次大涨，傍晚回家听到其他邻里在聊他，说是成功逃顶后，2015年底重新杀回，2017 ………………………………