【算力芯片】算力产业中期关注当前AI架构上限——算力产业研究系列（二）

主要观点总结

文章主要讨论了算力产业中的AI架构发展及风险评估。提及了当前加速计算的需求增长、产业发展趋势、AI模型能力的局限以及风险提示等内容。

关键观点总结

关键观点1: 大模型时代加速计算需求增长

文章指出，从2023年至2028年，加速计算的增长率预计将达到约32%。

关键观点2: 产业发展趋势与硬件迭代瓶颈

文章认为产业发展遵循技术垄断、竞争加剧和技术更新迭代减缓的规律。当前AI架构下，硬件迭代可能进入瓶颈期。

关键观点3: AI架构上限与风险

文章预测，到2026年，这代AI架构可能达到上限。增加特定算法和参数量可能无法解决根本问题。这代AI架构在逻辑和因果问题的理解上可能存在局限。

关键观点4: 风险提示

文章提醒注意算力场景落地、政策变动、产品研发等方面的风险。

文章预览

摘要 l “思维链”破局更智能的推理 ü   大模型时代来临，加速计算需求突破式增长。 2023 年至 2028 年加速计算 CAGR 约 32% 。我们认为，目前还处于 AGI 大基建的早期阶段。 ü   经过强化学习（ Reinforcement Learning ）， OpenAI o1 在推理能力方面取得了重大进展。思维链是一种帮助 AI 模型进行推理的技术，属于强化学习的技术之一。 l 从产业发展趋势看，中期硬件迭代或进入瓶颈期 ü   我们认为，每一轮新技术的发展规律是相似的，其发展规律主要分为三阶段： （ 1 ）靠垄断发展，先在技术垄断期榨取每一代产品的利润 （ 2 ）有竞争对手出现，依然享受领先优势，但会加速换代，产品迭代立刻提速，为了享受更多的领先优势 （ 3 ）技术更新迭代变缓，硬件迭代进入瓶颈，软件龙头公司崛起 ü   从产业生命周期曲线看： （ 1 ）从本轮技术进度 ………………………………