上周斜率凸性因子表现优异【国金金工高智威团队】

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+ 目录 一、ETF轮动策略跟踪 1.1 ETF轮动因子及策略近期表现 1.2 本周建议关注ETF 二、高频因子超额收益概览 三、各类高频因子近期表现跟踪 2.1 高频价格区间因子 2.2 高频量价背离因子 2.3 遗憾规避因子 2.4 斜率凸性因子  四、基于基本面因子与高频因子构建的中证1000指数增强策略表现 附录一：高频“金”组合中证1000指数增强策略本周持仓列表 附录二：高频 & 基本面共振组合中证1000指数增强策略本周持仓列表 风险提示 摘要 ■ 投资逻辑   我们对前期使用 GBDT+NN 机器学习因子构建的 ETF 轮动策略进行跟踪测试，发现因子在样本外表现出色：上周 IC 值达 27.02% ，多头超额收益率为 -0.08% 。策略的年化超额收益率为 13.53% ，信息比率为 0.69 ，超额最大回撤为 17.31% ，上周超额收益率 1.75% ，本月以来超额收益率 0.49% ，今年以来超额收益率 7.11% ，近期表现 ………………………………